關(guān)于聚丙烯、聚氯乙烯和線型低密度聚乙烯期權(quán)上市交易有關(guān)事項的通知

大商所發(fā)〔2020〕256號

各有關(guān)單位：

　　中國證監(jiān)會已批準(zhǔn)大連商品交易所（以下簡稱“本所”）組織開展聚丙烯、聚氯乙烯和線型低密度聚乙烯（以下簡稱“三個化工品”）期權(quán)交易，現(xiàn)將有關(guān)事項通知如下：

　　一、上市交易時間

　　三個化工品期權(quán)自2020年7月6日（星期一）起上市交易，當(dāng)日8:55-9:00集合競價，9:00開盤。7月6日（星期一）當(dāng)晚起，三個化工品期權(quán)開展夜盤交易，其交易時間與標(biāo)的期貨一致。

　　二、上市交易合約

　　首批上市交易三個化工品期權(quán)合約對應(yīng)標(biāo)的合約月份為2020年9月（PP2009、V2009、L2009）、2020年10月（PP2010、V2010、L2010）、2020年11月（PP2011、V2011、L2011）、2020年12月（PP2012、V2012、L2012）、2021年1月（PP2101、V2101、L2101）、2021年2月（PP2102、V2102、L2102）、2021年3月（PP2103、V2103、L2103）、2021年4月（PP2104、V2104、L2104）、2021年5月（PP2105、V2105、L2105）和2021年6月（PP2106、V2106、L2106），共10個期權(quán)合約系列。

　　三、掛盤基準(zhǔn)價

　　本所根據(jù)BAW美式期貨期權(quán)定價模型計算新上市期權(quán)合約的掛盤基準(zhǔn)價。模型中的利率取一年期定期存款基準(zhǔn)利率，波動率取標(biāo)的期貨合約90天的歷史波動率。新上市三個化工品期權(quán)合約的掛盤基準(zhǔn)價于上市前一個交易日結(jié)算后，通過會員服務(wù)系統(tǒng)隨結(jié)算數(shù)據(jù)一同發(fā)布，也可通過本所網(wǎng)站查詢。

　　四、交易指令

　　三個化工品期權(quán)上市初期本所僅提供限價指令和限價止損（盈）指令。三個化工品期權(quán)交易指令每次最大下單數(shù)量與標(biāo)的期貨交易指令每次最大下單數(shù)量相同，均為1000手。

　　五、行權(quán)與履約

　　在每個交易日的交易時間以及到期日的15:00-15:30，客戶可以提交“行權(quán)”、“雙向期權(quán)持倉對沖平倉”、“行權(quán)后雙向期貨持倉對沖平倉”和“履約后雙向期貨持倉對沖平倉”申請。

　　在到期日的交易時間以及到期日的15:00-15:30，客戶可以提交“取消期權(quán)自動行權(quán)申請”。

　　六、持倉限額管理

　　三個化工品期權(quán)與標(biāo)的期貨分開限倉。非期貨公司會員和客戶持有的某月份期權(quán)合約中所有看漲期權(quán)的買持倉量和看跌期權(quán)的賣持倉量之和、看跌期權(quán)的買持倉量和看漲期權(quán)的賣持倉量之和，分別不超過標(biāo)的期貨合約一般月份的最低持倉限額。其中，聚丙烯期權(quán)不超過20000手，聚氯乙烯期權(quán)不超過20000手，線型低密度聚乙烯期權(quán)不超過10000手。具有實際控制關(guān)系的賬戶按照一個賬戶管理。

　　七、相關(guān)費(fèi)用

　　三個化工品期權(quán)交易手續(xù)費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)均為0.5元/手；三個化工品期權(quán)行權(quán)（履約）手續(xù)費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)均為1元/手。

　　八、合約詢價

　　本所期權(quán)交易實行做市商制度。非期貨公司會員和客戶可以在非做市商持續(xù)報價合約上向做市商詢價。做市商持續(xù)報價合約指主力合約系列中臨近且大于等于上一交易日結(jié)算價的8個行權(quán)價格和臨近且小于上一交易日結(jié)算價的7個行權(quán)價格對應(yīng)的期權(quán)合約。主力合約系列以本所網(wǎng)站及會員服務(wù)系統(tǒng)發(fā)布為準(zhǔn)。詢價請求應(yīng)當(dāng)指明期權(quán)合約代碼，對同一期權(quán)合約的詢價時間間隔不應(yīng)低于60秒。同一交易編碼在一個期權(quán)品種上每日詢價上限為500次。

　　特此通知。

大連商品交易所

2020年6月29日