關(guān)于掛牌棉花期權(quán)合約有關(guān)事項的通知

〔2019〕6 號

中國證券監(jiān)督管理委員會已批準(zhǔn)鄭州商品交易所（以下簡稱鄭商所）掛牌棉花期權(quán)合約，現(xiàn)將掛牌有關(guān)事項公告如下：

一、 掛牌時間

棉花期權(quán)合約自 2019 年 1 月 28 日（周一）掛牌交易，當(dāng)日 8：55-9：00 為集合競價時間。

二、 掛牌合約月份

首日掛牌的棉花期權(quán)合約標(biāo)的期貨合約為：CF1905、CF1907、CF1909、CF2001。

三、掛牌基準(zhǔn)價

鄭商所根據(jù)期權(quán)定價模型計算各期權(quán)合約基準(zhǔn)價。其中，波動率參數(shù)根據(jù)棉花期貨歷史波動率等因素確定，利率參數(shù)取一年期貸款基準(zhǔn)利率。掛牌基準(zhǔn)價于  1 月 25 日結(jié)算后在鄭商所網(wǎng)站“交易數(shù)據(jù)”欄目公布。

四、夜盤交易時間

1 月 28 日當(dāng)晚起，棉花期權(quán)合約開展夜盤交易。棉花期權(quán)合約夜盤交易時間與棉花期貨合約相同。

五、最大下單數(shù)量

限價指令的每次最大下單數(shù)量為 100 手，市價指令的每次最大下單數(shù)量為 2 手。

六、持倉限額

非期貨公司會員和客戶所持有的按單邊計算的某月份棉花期權(quán)合約投機(jī)持倉限額為 6000 手，投機(jī)、套利與套期保值持倉之和不得超過棉花期權(quán)合約投機(jī)持倉限額的 3 倍。做市商持倉限額為 20000 手。

七、詢價限制

對同一期權(quán)合約的詢價時間間隔不得小于 60 秒。棉花期權(quán)合約最優(yōu)買賣報價價差小于等于下表價差時，不得詢價。

特此公告。

 鄭州商品交易所

 2019 年 1 月 21 日